शेअर बाजार वाढत असताना, तुम्ही लांब जावे की स्मॉल-कॅप म्युच्युअल फंड टाळावे? विश्लेषक काय म्हणतात ते येथे आहे

स्मॉल कॅप म्युच्युअल फंड सलग दुसऱ्या वर्षी 30 टक्क्यांहून अधिक परतावा देत आहेत. नोव्हेंबरचा AMFI डेटा दर्शवितो की सलग 14 व्या महिन्यात स्मॉल कॅप इक्विटी म्युच्युअल फंड गुंतवणुकीच्या यादीत अव्वल आहे. नोव्हेंबरमध्ये स्मॉल-कॅप म्युच्युअल फंडातील रु. 3,611 कोटींचा प्रवाह त्याच कालावधीत लार्ज कॅपमधील रु. 307 कोटींच्या प्रवाहापेक्षा जवळपास 12 पट जास्त होता. निफ्टी स्मॉलकॅप 100 निर्देशांक गेल्या एका वर्षात बेंचमार्क निफ्टी 50 च्या 18.3 टक्क्यांच्या तुलनेत जवळपास 53 टक्क्यांनी वाढला आहे.

जरी बाजारातील चढउतारांमुळे स्मॉल कॅप्स प्रथम वाढल्या आणि प्रथम घसरल्या तरी, शेअर बाजाराची सध्याची परिस्थिती, जिथे दर दुसर्‍या दिवशी नवीन उच्चांक गाठला जात आहे, स्मॉल कॅप्ससाठी आगामी वर्ष उज्ज्वल असल्याची छाप देते.

म्युच्युअल फंड गुंतवणूक ही बाजाराशी निगडीत असते आणि तुम्ही बाजाराच्या भविष्याचा अंदाज लावू शकत नाही, ज्याचा परिणाम अंतर्गत तसेच बाह्य घटकांनी होतो.

तेजीच्या शेअर बाजाराच्या पार्श्वभूमीवर, जिथे अस्थिरता देखील नाकारता येत नाही, आम्ही अनेक तज्ञांशी बोललो ज्यांनी आम्हाला सांगितले की गुंतवणुकीची ही सर्वोत्तम वेळ आहे किंवा एखाद्याने स्वतःला आवर घालावे आणि मिश्रित पोर्टफोलिओची निवड करावी.

तज्ञ काय म्हणतात ते येथे आहे:

चंद्रप्रकाश पडियार, वरिष्ठ निधी व्यवस्थापक, टाटा मालमत्ता व्यवस्थापन

बँकिंग क्षेत्र, रिअल इस्टेट, पायाभूत सुविधा गुंतवणुकी, कॉर्पोरेट भांडवली खर्च आणि उत्पादन या सकारात्मक दृष्टीकोनात योगदान देऊन भारत आर्थिक विकास चक्राच्या सुरुवातीच्या टप्प्यावर आहे असा आमचा विश्वास आहे.

या दृष्टिकोनाच्या अनुषंगाने, आमचा अर्थ असा आहे की कॉर्पोरेट भारतासाठी उत्पन्न वाढीचा दृष्टीकोन पुढे जाण्याची शक्यता आहे.

गेल्या काही वर्षांमध्ये, इक्विटी मार्केट्स उच्च पातळीवर गेले आहेत, विशेषत: मिड-कॅप आणि स्मॉल-कॅप विभाग, आणि जर काही एकत्रीकरण झाले तर ते खूप निरोगी असेल.

आत्तापर्यंत, प्रवाहाच्या दृष्टीकोनातून गती खूप मजबूत आहे.

समतोलपणे, आम्ही शिफारस करतो की गुंतवणूकदारांनी स्मॉल-कॅप सेगमेंटमध्ये गुंतवणूक करण्याबाबत दीर्घकालीन दृष्टिकोन ठेवावा आणि मागील काही वर्षांच्या 30%+ च्या परताव्याची पुनरावृत्ती करण्याऐवजी वाजवी वाढीची अपेक्षा करण्याचा सल्ला द्या.

पुढच्या वर्षी, अलीकडच्या काळातील तीक्ष्ण वाढ पाहता स्मॉल-कॅप विभागासाठी परताव्याच्या काही एकत्रीकरणाची आम्हाला आशा आहे.

तद्वतच, गुंतवणूकदाराने वाढीव आधारावर किमान 5 वर्षांच्या कालावधीचा विचार केला पाहिजे.

कौस्तुभ बेलापूरकर, संचालक, व्यवस्थापक संशोधन, मॉर्निंगस्टार इन्व्हेस्टमेंट रिसर्च इंडिया प्रायव्हेट लिमिटेड (पूर्वी मॉर्निंगस्टार इन्व्हेस्टमेंट अॅडव्हायझर इंडिया प्रायव्हेट लिमिटेड म्हणून ओळखले जाणारे)

अलीकडच्या काळात बाजारात झालेली तेजी पाहता, विशेषत: स्मॉल कॅप्स, हे महत्त्वाचे आहे की स्मॉल कॅपमध्ये गुंतवणूक करताना गुंतवणुकदार उत्साही होऊ नयेत; तुमच्या मालमत्ता वाटपावर चिकटून रहा आणि विविध मार्केट-कॅप बकेटमध्ये विभाजित करा.

स्मॉल कॅपमध्ये गुंतवणूक करताना, गुंतवणूकदारांनी वास्तववादी अपेक्षांसह यावे आणि SIP द्वारे नियमितपणे गुंतवणूक करावी.

बाजारातील अल्पकालीन हालचालीचा अंदाज बांधणे फार कठीण आहे.

स्मॉल-कॅप काउंटरमध्ये तीव्र वाढ लक्षात घेता, गुंतवणूकदारांनी संभाव्य अल्पकालीन अस्थिरतेला तोंड देण्यासाठी आणि किमान 7 ते 10 वर्षांच्या क्षितिजासह गुंतवणूक करण्यासाठी तयार असणे आवश्यक आहे.

त्यांना स्मॉल-कॅप गुंतवणुकीत धीर धरावा लागेल आणि वास्तववादी अपेक्षा ठेवाव्या लागतील.

स्मॉल कॅप्स दीर्घ मुदतीसाठी उत्तम संपत्ती निर्माण करणारे असू शकतात, परंतु ते अल्पावधीत मोठ्या प्रमाणात घट होण्याची शक्यता आहे.

आदिल शेट्टी, सीईओ, Bankbazaar.com

स्मॉल-कॅप फंड 30%+ परतावा देणारे दुसरे कॅलेंडर वर्ष पूर्ण करण्याच्या मार्गावर आहेत. हे असाधारण परतावे आहेत. त्यामुळे परतावा देखील चक्रीय असू शकतो हे लक्षात ठेवण्याची ही चांगली वेळ आहे.

स्मॉल-कॅप्स 2018, 2019 आणि 2022 ची कॅलेंडर वर्षे आणि 2020 च्या सुरुवातीच्या महिन्यांसारख्या कमी कामगिरीच्या कालावधीतून देखील जाऊ शकतात.

स्मॉल-कॅप फंड मार्केट कॅपिटलायझेशनच्या दृष्टीने 251 आणि त्यावरील रँक असलेल्या कंपन्यांमध्ये गुंतवणूक करतात.

उच्च अस्थिरतेसह हा बाजारातील सर्वात धोकादायक विभाग आहे, तरीही उत्तम परताव्याची क्षमता देखील दिसून येते.

स्मॉल कॅप्ससाठी ताजेपणाचा पूर्वाग्रह असेल, परंतु हे लक्षात ठेवणे फायदेशीर आहे की जेव्हा बाजारातील सुधारणा होतात, तेव्हा धोकादायक मालमत्ता वर्ग सर्वात जास्त दुरुस्त करतात.

त्यामुळे, अलीकडच्या कामगिरीने न घाबरता त्याऐवजी दीर्घकालीन संभावनांचा विचार करणे चांगले.

इक्विटी गुंतवणुकीसाठी शक्यतो 3-5 वर्षांच्या दीर्घकालीन क्षितिजाची आवश्यकता असते. परंतु स्मॉल-कॅप इक्विटीला उच्च अस्थिरतेच्या कालावधीसाठी 5-7 वर्षांच्या क्षितिजाची आवश्यकता असू शकते.

एक लांब क्षितीज तुम्हाला जास्त रिटर्न मिळवण्याची अधिक चांगली संधी देते ज्यासाठी तुम्ही जास्त जोखीम घेत आहात.

नवशिक्या गुंतवणूकदारांनी बाजाराची वेळ टाळावी आणि उच्च दर्जाच्या म्युच्युअल फंडांद्वारे SIP ला त्यांचे काम करू द्यावे.