ते १२% पेक्षा जास्त परतावा देईल का?

ज्या गुंतवणूकदारांनी सार्वभौम सुवर्ण रोख्यांच्या (SGB) पहिल्या बॅचची निवड केली आणि त्याची परिपक्वता टिकवून ठेवली त्यांना मोठा नफा मिळणार आहे कारण गेल्या आठ वर्षांत पिवळ्या धातूच्या किमती दुप्पट झाल्या आहेत.

रिझर्व्ह बँक ऑफ इंडियाने नोव्हेंबर 2015 मध्ये एसजीबीचा पहिला टप्पा प्रति ग्रॅम 2,684 रुपये जारी केला. या ट्रॅंचची विमोचन किंमत अद्याप घोषित केलेली नाही. तथापि, अलीकडेच, RBI ने 2017-18 मालिका 1 SGBs च्या अकाली पूर्ततेसाठी प्रति युनिट 6,116 रुपये रिडेम्पशन किंमत घोषित केली. या किंमती वाढीशिवाय, गुंतवणूकदारांना वार्षिक 2.75% वार्षिक व्याज देखील मिळेल.

जिओजित फायनान्शियल सर्व्हिसेसचे वरिष्ठ गुंतवणूक धोरणकार श्रीराम बीकेआर यांच्याकडून SGB FY15 – Sr-1 ची साधी गणना येथे आहे:

इश्यूची किंमत रु. 2684/gm होती. तारीख: 30.11.2015. व्याज: 2.75%. शुद्धता: 999

जर एखाद्याने 50 ग्रॅमसाठी गुंतवणूक केली तर त्याची किंमत 134200 रुपये येते.

~ 31-10-23 रोजी (IBJA नुसार) रु.6137/gm च्या बाजार दराने, वर्तमान मूल्य रु. 306850 (50 gms साठी) येते.

~ SGB मालिका वय: 7.92 वर्षे, सुमारे रु 29221 चे व्याज मिळत आहे (असल्यास जमा झालेल्या भागासह).

त्यामुळे SGB चे एकूण मूल्य 336071 रुपये होते.

एकूण नफा: रु 201871 ; ब्रेक-अप: व्याज + भांडवली नफा = 29221 + 172650

प्रभावी CAGR: 12.99%.

लक्षात घेण्याजोगा मुद्दा: इंडिया बुलियन अँड ज्वेलर्स असोसिएशन (IBJA) ने प्रकाशित केलेल्या सोन्याच्या बंद किमतीच्या साध्या मूव्हिंग अॅव्हरेजने वास्तविक विमोचन किंमत निर्धारित केली जाईल.

SGBs RBI द्वारे जारी केले जातात आणि ते वास्तविक सोने ठेवण्यासाठी एक सुरक्षित, अधिक विश्वासार्ह पर्याय आहेत. हे रोखे एक ग्रॅम सोन्याची किंमत मोजतात. ते वर्षातील विशिष्ट तारखांना ‘ट्रॅंच’ नावाच्या बॅचमध्ये जारी केले जातात. या सुवर्ण रोख्यांचा साधारणपणे आठ वर्षांचा परिपक्वता कालावधी असतो. तुम्हाला दर सहा महिन्यांनी आणखी 1.25 टक्के व्याज देखील मिळते (2.50 टक्के दर वर्षी) आरबीआयने प्रथम लॉन्च केलेल्या इश्यू किमतीवर, जे काही फिजिकल गोल्ड आणि गोल्ड फंड ऑफर करत नाहीत.

“गुंतवणूकदारांना सोन्याच्या किमतीतील वाढीमुळे आणि या बाँड व्याजाचा फायदा होतो,” पृथ्वीराज कोठारी, रिद्धीसिद्धी बुलियन्स लिमिटेडचे ​​MD CEO म्हणाले. याव्यतिरिक्त, हे एक सार्वभौम क्रेडिट आहे आणि परिपक्वतेपर्यंत ठेवल्यास कर लाभ आहे, तर दागिन्यांच्या गुंतवणुकीत शुल्क आकारणे आणि लॉकर स्टोरेज यांचा समावेश आहे.

पहिल्या टप्प्यात 2015 मध्ये गुंतवणूकदारांकडून 245 कोटी रुपये जमा झाले आणि एसजीबी गुंतवणुकीपैकी फक्त 6 टक्के रक्कम मुदतीपूर्वी काढण्यात आली.

“ज्यांनी गोल्ड बाँड्सच्या पहिल्या मालिकेत गुंतवणूक केली आहे त्यांना त्यांच्या गुंतवणुकीवर बंपर परतावा मिळणार आहे. पहिले गोल्ड बाँड नोव्हेंबर 2015 मध्ये 2,684 रुपये प्रति ग्रॅम दराने जारी करण्यात आले होते. त्यांची पूर्तता नोव्हेंबर 2023 च्या अखेरीस होणार आहे आणि सध्याचे सोने किंमत सुमारे 6,200 रुपये प्रति ग्रॅम आहे. 8 वर्षांहून अधिक कालावधीत मूल्य दुप्पट झाल्यामुळे, गुंतवणूकदारांनी जवळजवळ 11% वार्षिक वाढ दर मिळवला आहे. 2.5% व्याजासह जो वार्षिक भरला जातो, पहिल्या बॉण्डचे परतावे आहेत एक अभूतपूर्व 13.5%,” अंकित जैन, भागीदार, वेद जैन आणि असोसिएट्स म्हणाले.

तुम्हाला वर्षातून दोनदा मिळणाऱ्या व्याज उत्पन्नावर फक्त कर भरावा लागेल

“उदाहरणार्थ, जर एखाद्या गुंतवणूकदाराने 2.5% व्याजदरासह सार्वभौम गोल्ड बाँडमध्ये रु. 50,000 गुंतवले तर त्यांना वार्षिक व्याजात रु. 1,250 मिळतील. हे व्याज अर्धवार्षिक आधारावर दिले जाते आणि रु. च्या तत्त्व रकमेत जोडले जाते. 50,000. इंडिया बुलियन अँड ज्वेलर्स असोसिएशन लिमिटेड (IBJA) द्वारे नोंदवल्याप्रमाणे, पूर्तता तारखेपासून 999 शुद्धतेसह बंद होणार्‍या सोन्याच्या किमतीच्या साध्या सरासरीने उर्वरित निर्धारित केले जाते,” गुरुमित सिंग चावला, संचालक, मास्टर यांनी स्पष्ट केले. कॅपिटल सर्व्हिसेस लि.

कर आकारणीच्या दृष्टीकोनातून, रिडेम्प्शन किंवा मॅच्युरिटीच्या वेळी एखाद्या व्यक्तीने सार्वभौम गोल्ड बॉण्डमधून मिळवलेले नफा पूर्णपणे मुक्त आहेत.

उदाहरणार्थ, जर एखाद्याने 2015 मध्ये 1,00,000 रुपये गुंतवले, तर त्याला रिडेम्पशनवर जवळजवळ 2,30,000 रुपये मिळतील. पूर्ततेवर रु. 1,30,000 चा भांडवली नफा त्याच्या हातात सवलत असेल आणि कोणताही कर भरावा लागणार नाही.

मुदतपूर्तीच्या तारखेपर्यंत मिळालेले व्याज अजूनही करपात्र असेल.

आठ वर्षापूर्वी तुम्ही त्याची पूर्तता केली तर?

“बॉन्ड्समधून मिळणारे व्याज उत्पन्न ‘इतर स्त्रोतांकडून मिळणारे उत्पन्न’ या श्रेणी अंतर्गत कर आकारणीच्या अधीन आहे. तथापि, जेव्हा हे बाँड्स त्यांच्या 8 वर्षांच्या मुदतीच्या समाप्तीनंतर रिडीम केले जातात, तेव्हा प्राप्त झालेली रक्कम कर आकारणीतून मुक्त होते. निर्दिष्ट कार्यकाळ पूर्ण होण्यापूर्वी सार्वभौम सुवर्ण रोखे (SGBs) मधून लवकर बाहेर पडल्यास, कोणतीही रक्कम 1961 च्या प्राप्तिकर कायद्यामध्ये नमूद केलेल्या नियमांचे पालन करून अधिग्रहित केलेल्यावर दीर्घकालीन भांडवली नफा म्हणून कर आकारणी केली जाईल,” असे पल्लव प्रद्युम्न नारंग, भागीदार, CNK म्हणाले.

परतावे कसे जोडलेले आहेत?

या रोख्यांवर मिळणारा परतावा सोन्याच्या किमतीशी जोडलेला असतो, त्यामुळे सोन्याची खरेदी केल्यापासून त्यांची किंमत वाढली असेल, तर गुंतवणूकदार ते परिपक्व झाल्यावर चांगला नफा मिळण्याची अपेक्षा करू शकतात. RBI नुसार, परतफेडीच्या दिवसापासून मागील तीन व्यावसायिक दिवसांमध्ये 999 शुद्धतेच्या सोन्याच्या सरासरी बंद किमतीवर आधारित, पूर्तता किंमतीसह, सुवर्ण रोखे परिपक्वतेच्या वेळी भारतीय रुपयांमध्ये रिडीम केले जातील.

तुम्ही अजूनही SGBs मध्ये गुंतवणूक करावी का?

“हे खरे आहे की SGBs लोकप्रिय झाले आहेत – एकूणच, सरकारने SGB चे असे 65 खंड जारी केले आहेत, ज्यात तब्बल 56,762 कोटी रुपयांची गुंतवणूक गोळा केली आहे – याचा अर्थ असा नाही की सोन्याची गुंतवणूक ही एक चांगली कल्पना आहे. खरं तर, आम्हाला वाटते हा एक अनुत्पादक मालमत्ता वर्ग आहे आणि नेहमी निरोगी परताव्याची हमी देत ​​नाही. गेल्या 10 वर्षांच्या परताव्यावर एक नजर टाका. 31 ऑक्टोबर 2023 पर्यंत मौल्यवान धातू 7.56 टक्क्यांनी वाढला आहे, जो सेन्सेक्सच्या 13.12 प्रतितेपेक्षा खूपच कमी आहे. टक्के,” व्हॅल्यू रिसर्चचे शुभम जैन म्हणाले.

परंतु तरीही तुम्ही सोने खरेदी करण्याबाबत ठाम असाल, तर जैन यांनी प्रत्यक्ष सोन्याऐवजी सार्वभौम सुवर्ण रोखे निवडण्याची शिफारस केली आहे कारण ते तितकेच सुरक्षित आहेत आणि एकूणच जास्त परतावा देतात.